Истражувањето во 2015 година покажа дека советниците имаат 73% од своите клиенти во алтернативни инвестиции и 70% од советниците планираат да ги задржат своите сегашни алтернативни инвестициски алокации за клиентите, иако половина од нив сметаат дека алтернативните инвестиции се слаби од 2008 година.
Истражувањето покажува дека во однос на распределбата на средства, повеќето советници препорачале опсег од 6% до 15% од портфолиото на клиентот во алтернативи. Многумина (18% од советниците) препорачуваат 16% до 25% од портфолијата на нивните клиенти во алтернативи.
Алтернативни инвестиции
Фирмите за малопродажба, како Морган Стенли и Мерил Линч, препорачаа модели за распределување на клиенти со алтернативи во близина или над 20% од портфолиото. Се разбира, секој клиент е различен и распределбата ќе варира за секој клиент, но сигурно е да се каже дека тековната дискусија со вашиот финансиски советник веројатно ќе ја вклучи темата на алтернативни инвестиции во вашето портфолио.
За оние кои не се запознаени со нив, алтернативните инвестиции се дефинираат како "некокоризирани средства", односно нивното работење не го следи оној на повеќе традиционални класи на имот, како што се акции и обврзници. Тие се сметаат за ефикасен начин да се балансираат ризиците во портфолиото и да обезбедат "перница" во случај на исцрпување на акции или обврзници и се соодветни во мал дел од вашето целокупно портфолио.
Дури и ако погледнете во вашето портфолио и не гледате директно нешто што го препознавате како алтернативна инвестиција, тие можат да бидат таму како ЕФО или фондови, како и многу големи институционални фондови, како што се пензиите и дури и придонесите за пензионирање, кои имаат алтернатива инвестициите во нив.
Повеќето луѓе го поврзуваат хеџ фондот како најчеста алтернативна инвестиција и за многу инвеститори, тоа е вистина.
Сепак, повеќето хеџ фондови се достапни само за големите инвеститори и бараат значителна количина на документи, високи трошоци и даночни главоболки. Сепак, повеќето инвеститори постигнуваат изложеност на алтернативни инвестиции преку течни алтернативи како што се взаемни фондови, ЕФТ и затворени фондови кои обезбедуваат дневна ликвидност, но имаат комплексни стратегии за инвестирање кои сакаат да го задржат својот несовршен статус.
Поглед на списокот на алтернативни инвестиции на Blackrock вклучуваат стратегии како долг / краток капитал, настан управуван капитал, недвижен имот и стоковните фондови. Многу луѓе сметаат дека нивните зделки за недвижности, злато, вино и колекционери се сметаат за алтернативни инвестиции.
Треба ли алтернативните инвестиции да бидат во моето портфолио?
Во 2014 година, изразивме верување дека вклучувањето алтернативни инвестиции е разумно аспект на распределбата на средствата за нашите сметки за пензионирање. Разговаравме за нашата намера да искористиме 5-10% од нашето портфолио за пензионирање на оваа не-корелирана инвестициска класа. Ние, исто така, одлучивме дека алтернативната инвестиција по избор ќе биде битките .
Можете да ја прочитате целосната серија статии од Marketwatch.com за оваа инвестиција во текот на две години што ги имавме. Во крајна линија, инвестицијата беше каменлива (во еден момент, губејќи половина од вредноста на сметката), но во крајна линија се исплатеше и постигнавме двоцифрена добивка за нашата инвестиција во GBTC, што во овој момент е единствената чиста инвестиција базирана на bitcoin можете да ја купите преку вашиот советник (да, вие всушност можете да ја купите или од советник или онлајн брокер).
Цената на биткитен е двојно поголема од онаа пред една година. GBTC моментално следи враќање од над 16% годишно до денес. Но, како што рековме и објавивме за време на долго време, ГБЦЦ и биткитен, тоа беше профитабилно, но испарливо, патување по патот.
За споредба, да ги погледнеме инвестициите кои традиционално се нарекуваат алтернативни инвестиции - злато и хеџ фондови. Просечниот хеџ фонд се намали за речиси 4% (во 2015 година, просечниот хеџ фонд се намали за 3,64%), а многумина страдаат двоцифрени загуби.
Следењето на вредноста на златото преку GLD ETF укажува дека, иако нејзините 3-годишни и 5-годишни броеви се на негативна територија, сегашната враќање од една година е позитивна на 5%.
Веројатно нема да биде долго пред да се види ЕТФ составен од компании кои ја следат технологијата Blockchain (дали тоа ќе се смета за алтернативна инвестиција?).
Некои хеџ фондови веќе вклучуваат битката во нивните портфолија. Постојат веројатно хеџ фондови кои веќе имаат Биткоин и блокчајн старт-ап, кои еден ден може да бидат компании со кои се тргува со јавноста во нивните портфолија. Ако хеџ фонд се смета за алтернативна инвестиција и тие веќе го користат биткоин, тогаш зошто фирмите и медиумите конечно не можат да го објават биткоин како алтернативна инвестиција?
Надвор од Биткоин
Ако сте многу агресивен инвеститор, можеби ќе сакате да ги погледнете и другите криптовектации . Токму така, Биткоин не е единствената дигитална валута. Всушност, постојат размени кои секојдневно купуваат и продаваат многу од овие различни криптовекуности, вклучувајќи го и ETH (Ethereum), кој се искачи или XRP кој е од Ripple Labs и се користи во блокчените проекти кои вклучуваат постојни банки.
Ние не сме свесни за какви било производи достапни од традиционални или онлајн брокери кои лесно ќе ви овозможат да инвестирате во криптовекциите, надвор од тоа самостојно со сметка со една од размена што ги купува и продава, како што е Poloniex. Но, тие доаѓаат. Една млада стартување наречена lawnmower.io ја гради способноста да им овозможи на индивидуалните инвеститори да инвестираат во портфолио на криптовекови, вклучувајќи го и Биткоин. Тие дури и ќе имаат можност да ги прават овие занаети од мобилен уред и користење техники за просечно трошење на доларот.
Дури и со сета оваа актуелна и идна активност, ние не гледаме никаква фирма, никаков советник или некоја објава која експлицитно го класифицира Биткоин или било која друга криптовалентност како алтернативна инвестиција. Нема сомневање дека тие не се корелираат со акции и обврзници. Тие дури може да се сметаат за валута (всушност, тие беа најдобрата валута во 2015 година).
Нашата цел овде не е да ве убеди да инвестирате во битковин, GBTC или криптовекциите, туку да ве известам дека многу други го прават тоа. Како и со секоја инвестиција, некои прават пари, а некои губат пари тоа го прават. Важно е да признаете дека овие инвестиции не се за слабо срце, но се зголемува и да, тие претставуваат многу реална можност за инвестирање.
Ако сеуште мислите дека Bitcoin не е ништо повеќе од шема Ponzi, тогаш зошто компаниите како Overstock.com, eBay, Amazon, Target и Expedia го прифаќаат како форма на валута слична на кредитни картички?
Ако мислите дека технологијата Blockchain (основната инфраструктура на Bitcoin) е од мала вредност, тогаш зошто се финансиски компании како Банката на Америка, Мерил Линч, Цити, Кредит Свис и JPMorgan, Џон Хенкок и DTCC со тестови со кои се подобруваат нивната актуелна процеси?
Размислете за алтернативни инвестиции како дел од портфолиото
Веруваме дека дојде време за инвеститорите и финансиските фирми да ги класифицираат инвестициите во битскоин, криптовекциите и технологиите базирани на блокчејн како алтернативни инвестиции и со тоа да имаат место во соодветно распределено инвестициско портфолио. Во текот на следните неколку години, јасно е дека ќе има повеќе и повеќе можности да инвестираат во нив. Бидејќи се отвораат овие можности за инвестирање, тие треба да се класифицираат соодветно за да бидат ставени во портфолија на инвеститори користејќи соодветни модели за распределба на средствата.
Повеќето луѓе ќе ги отфрлат, вклучувајќи го и вашиот советник. Но, ние се осмелуваме да кажеме дека со напредокот (и профитот) што се прави, во текот на следната година или две, ние нема да бидеме единствената личност што ќе ви каже како тие можат да се вклопат во алтернативниот инвестициски ракав од вашето портфолио.
Само осигурајте се дека вашите инвестиции во нив ги следат правилата за правилно распределба на средствата. Ние не сакаме да бидете неодговорен инвеститор.
ИЗЛОЖУВАЊЕ - Џек поседува бројни криптовекови во неговото портфолио, вклучувајќи битцоин, XRPs, ETHER и фактоиди. Тој исто така е советник на lawnmower.io, кој е споменат во оваа статија.