Вашата распределба на обврзници зависи од вашите идни потреби за повлекување
Кога имате пензија , имате предвидлив, стабилен извор на приход.
Некои финансиски советници тогаш ќе сугерираат дека пензијата ја исполнува улогата на обврзници во вашето портфолио, па така, ако имате поголема пензија, можете да бидете поагресивни со вашите инвестиции и да алоцирате повеќе на акции.
Како да се распределува според вашите потреби за приходите
Да ги погледнеме двајца пензионери, на кои секој треба околу 60.000 долари годишно да живеат удобно во пензија.
Пензионер 1 - висока пензија
Пензионер 1 има 250.000 долари зачувано во неговиот 401 (к) план и очекува да ги има следните извори на приходи откако ќе се пензионира:
- 45.000 $ годишно од пензија
- 20.000 долари годишно од социјално осигурување
Со 65.000 долари за гарантиран приход годишно, Пензионер 1 ги има очекуваните трошоци во пензија. Овој пензионер не треба 250.000 долари во нивниот 401 (к) план за трошоци за живот во пензија. Нивната одлука за тоа колку да се распределат на обврзниците треба да се базира на очекувањата за стапките на поврат и нивото на удобност со ризик.
Пензионер 1 може да игра безбедно, бидејќи нема потреба да снима за повисоки повратни резултати. Или, ако Пензионер 1 ги разбира природните подеми и падови на берзата, тие би можеле да доделат 100% од своите 401 (к) на акции, и само да ги повлечат средствата по години со добри перформанси. Едноставно затоа што имаат пензија, тоа не е автоматска одлука да одвои помалку на обврзници.
Тоа е прашање на околности и лични преференции. Следниот пензионер е во малку поинаква ситуација.
Пензионер 2 - пониска пензија
Пензионер 2, исто така, има 250.000 долари зачувано во неговиот 401 (k) план и очекува да ги има следните извори на приходи откако ќе се пензионира:
- 25.000 долари годишно од пензија
- 25.000 $ годишно од социјално осигурување
Со 50.000 долари гарантиран приход, Пензионер 2 ќе треба да повлече 10.000 долари годишно од неговите заштеди за да ги добие 60.000 долари годишно во пензија. $ 10,000 поделен на 250.000 $ големина на профилот е 4%. Ако инвестициите се структурирани правилно, може да се повлече 4% годишно .
За да се постигне ова, Пензионер 2 ќе сака да следи дисциплинирана група правила за повлекување, што подразбира распределување на не повеќе од 70% на акции и не помалку од 50%. Ова остава помеѓу 30% и 50% наменети за обврзници. Пензионер 2 има пензија, но одлуката за тоа колку да се распределат на обврзниците се одредува со работата која треба да ја оствари пари - не со тоа дали постои, или не е пензија.
Бидејќи Пензионер 2 треба да се потпре на приходите од 401 (к), тие немаат толку слобода во тоа како да ги распределат инвестициите како Пензионер 1. Пензионер 1 не може да заработи ништо и сè уште е во ред.
Пензионерот 2 треба 250.000 долари за да работи за нив и да заработи пристоен поврат, но во исто време тие не можат да преземат премногу ризик и да изгубат пари.
Двата пензионери имаат план, а планот им помага да ги покажат опсегот на опции за распределба што одговараат на нивните околности. Повеќето пензионери треба да одлучат како да ги распределат своите вложувања со тоа што прво ќе направат план за приход во пензија кој ја покажува идната работа која ќе треба да ги оствари парите.
Како распределбата на обврзници може да работи
Пензионер 2 би можел да инвестира дел од своите пари за пензионирање во обврзници со купување на серија на обврзници кога одредена сума зрее секоја година. Ова се нарекува скала за врски . Како што треба да се повлечат 10.000 долари годишно, би било логично да се набават 10.000 долари од обврзниците што зреат секоја година за првите десет години пензионирање. Тоа би резултирало со околу 100.000 американски долари наменети за обврзници, што е 40% од сметката од 250.000 долари.
Секоја година, кога созрева 10.000 долари, таа ќе биде повлечена и потрошена. Овој процес на вклопување на инвестициите до точка во времето каде што ќе треба да се користи понекогаш се нарекува временска сегментација .
Останатите 150.000 американски долари ќе бидат целосно распределени за фондовите индексни фондови. Краткорочната нестабилност не би била важна, бидејќи обврзниците би биле таму за да ги покријат тековните потреби за повлекување. Така, има многу време да се чека од сите години на берзата. Претпоставувајќи дека во просек најмалку 7% годишно во текот на следните десет години, тие ќе пораснат доволно, што на патот Пензионер 2 ќе продаде акции и ќе купи повеќе обврзници за надополнување на оние кои созреале и биле потрошени.
На пример, ајде да претпоставиме една година подоцна, дел од 150.000 американски долари наменети за акции пораснаа за 7%, па затоа вреди 160.500 долари. Пензионер 1 ќе продаде 10.000 долари и ќе го искористи за купување на обврзница која ќе созрее за десет години. Во меѓувреме, под претпоставка дека Пензионер 1 е пензиониран, тој / таа ќе ги потроши 10.000 долари од обврзницата што созреала во тековната година. На овој начин, Пензионер 1 ќе создаде псевдо "десетгодишна пензија" каде потребите за повлекување континуирано се покриваат за следните десет години.
Имате пензија дефинитивно носи дополнителна сигурност за вашите пензионерски години. Но, тоа не значи дека автоматски треба да го смените начинот на кој ги распределувате вашите други инвестициски сметки. Вашата инвестициска распределба треба да биде управувана од вашиот финансиски план и планираното користење на вашите средства.