Водич за почетници за дистрибуција на заеднички фондови

Дознајте за три типа на дистрибуција на заеднички фондови

Дистрибуциите од заеднички фонд се само заработка од работењето на фондот. За разлика од поединечна компанија која може да избере или да ја задржи профитот или да ја врати на акционерите во форма на дивиденда или преку откуп на акции, со закон е потребен заеднички фонд за да го врати профитот назад кон инвеститорите или акционерите.

Запомнете: заеднички фонд е сигурност што им овозможува на инвеститорите да го здружат својот капитал во едно професионално управувано инвестициско портфолио .

Постојат многу видови на взаемни фондови со различни цели и водечки филозофии, но секој мора да го пренесе профитот назад на инвеститорите во форма на распределба на заеднички фондови, кој може да биде во форма на која било од овие три типови на дистрибуција:

1. Обични дивиденди
2. Квалификувани дивиденди
3. Капитални придобивки

Разликите помеѓу овие типови на дистрибуција на заеднички фондови се важни, особено за даночни цели. Ајде да погледнеме во секој од типовите на дистрибуција.

1. Обични дивиденди

Обичните дивиденди претставуваат приход од взаемни фондови, кој не е од капитални добивки (види број 3 подолу за повеќе информации за капиталните добивки). За заеднички фонд, обичниот приход е плаќање на камата што фондот го добива и дистрибуира до инвеститорите како обични дивиденди. Обичните приходи и дивиденди не се квалификуваат за квалификуваната дефиниција на дивидендата и како такви се оданочуваат по обичната стапка на данок на доход на инвеститорот.

2. Квалификувани дивиденди

Според дефиницијата за УЈП, квалификуваните дивиденди се:

"Обичните дивиденди добиени во даночните години почнувајќи од 2002 година, кои подлежат на истите даночни стапки од 5% или 20% што се применуваат на нето капиталната добивка".

Едноставно кажано, квалификуваните дивиденди се дивиденди кои одговараат на одредени критериуми од даночниот законик на САД и затоа се предмет на поповолен данок.

Наместо да се оданочуваат на стапката на данок на доход на поединечниот инвеститор, квалификуваните дивиденди се оданочуваат на она што е познато како даночна стапка на капитални добивки што во моментов има максимум 20%. За споредба на стапките на данокот на приход од САД во споредба со даночните стапки на капитални добивки , видете ја следнава табела:

Обична стапка на данок на приход на инвеститорот	Обична даночна стапка на дивиденда	Квалификувана даночна стапка на дивиденда
10%	10%	0%
15%	15%	0%
25%	25%	15% -18,8% *
28%	28%	15% -18,8% *
33%	33%	15% -18,8% *
35%	35%	15% -18,8% *
39,6%	39,6%	20% -23,8% *

* Овие квалификувани даночни стапки на дивиденда покажуваат опсег со цел да го вклучат можниот данок на нето-инвестиции од 3,8%, за кој инвеститорот може да подлежи ако нивниот модификуван прилагоден бруто-приход (MAGI) е над дефинираниот праг. Овој данок е познат како дополнителен надомест на Medicare.

За дивидендата да се смета за квалификувана дивиденда наместо обична дивиденда, дивидендите мора да бидат платени од страна на американска корпорација или квалификувана странска корпорација, а взаемниот фонд кој поседува акции за исплата на дивиденда мора да го задржа сопствениот капитал повеќе од 60 дена во текот на 121-дневниот период кој започнува 60 дена пред датумот на дивиденда (првиот датум по објавувањето на дивиденда на која купувачот на акцијата нема да добие следната исплата на дивиденда.

Наместо тоа, продавачот ќе добие дивиденда). Инаку, дивидендата ќе се оданочува по обична даночна стапка.

3. Капитална добивка

Кај взаемниот фонд, капиталната добивка е добивката остварена од продажба на хартии од вредност во сопствените фондови. Ова е истиот профит што би го направил поединечен инвеститор, ако тие требало да продаваат поединечна стока по цена повисока од она што првично беше платено за акцијата. Доколку взаемниот фонд (а не инвеститорот на фондот) го чува гарантот повеќе од една година, добивката од продажбата се третира како долгорочна капитална добивка, која подлежи на максимум 20% даночна стапка за акционерите на заеднички фондови ( и ги следи истите поволни даночни стапки како квалификувана дивиденда). Од друга страна, доколку акциите се чуваат во портфолиото на инвестициски фондови за помалку од една година, добивката остварена со продажба на акции ќе се третира како краткорочна капитална добивка и ќе се оданочи во обичната даночна стапка на инвеститорот на фондот само како што се обичните дивиденди.

Дистрибуции и стратегија за купување на взаемни фондови

Кога станува збор за купување на заеднички фондови, мора да се земат предвид даночните импликации на распределбата на фондовите. Најчесто направена грешка во вложување на инвестициски фондови е т.н. " купување на дивиденда ", односно купување акции од заеднички фонд веднаш пред распределбата на дивидендата / капиталната добивка. При купувањето на дивидендата, инвеститорот е одговорен за плаќање на сегашниот данок за дистрибуција. Ако планирате голема паушална инвестиција во заеднички фонд на вашата оданочлива сметка, треба да проверите распоред за распределба на фондот и да го прилагодите вашиот план за купување соодветно за да избегнете купување дивиденда.