Причини да се разгледа додавањето на ниско-индексни фондови на вашето портфолио
Според луѓето на Motley Fool, само десетте од десетте илјади активно управувани инвестициски фондови успеаја постојано да ги победуваат S & P 500 во текот на изминатите десет години. Историја ни кажува дека многу малку, ако некој од овие средства ќе управува со истиот подвиг во деценијата што доаѓа.
Лекцијата е едноставна: освен ако не сте убедени дека сте способни да избирате 0,001% од взаемните фондови што ќе го победат широкиот пазар, најдобро би се сервирале со инвестирање во самиот пазар.
Како вложувате на самиот пазар? Со почеток еден долар чини просечен план во ниски цени индексни фондови , можете да бидете сигурни дека ќе изврши поголем дел од успеа инвестициски фондови на долгорочна основа.
Навистина, најуспешниот инвеститор во историјата, Ворен Бафет, се залага за оние кои не сакаат или не можат интелигентно да ги проценат поединечните акции треба да инвестираат во фонд со ниски трошоци, како оние што ги нуди Авангард.
Зошто? Индекс средства се пофали со три различни предности во однос на нивните колеги активно управувани :
- Тие не бараат корпоративна анализа или разбирање на сметководството, финансиската теорија или политиката на портфолио.
- Тие имаат речиси непостоечки соодноси на трошоците, кои обезбедуваат значителна конкурентска предност во однос на активно управуваните фондови и речиси целосно обезбедуваат супериорни долгорочни перформанси.
- Тие се составени од десетици или стотици компании. Оваа диверзификација го намалува ризикот специфичен за компанијата.
Што е индексен фонд?
Пред да додадете индексен фонд во вашето портфолио, тоа е увоз за да се разбере што е тоа. Индексен фонд е заеднички фонд дизајниран да ги отсликува перформансите на еден од главните индекси (на пример, Индустрискиот просек Дау Џонс , С & П 500 , Вилшир 5000, Расел 2000 и др.) За разлика од традиционалните, активно управувани заеднички фондови каде што менаџерите на портфолио ги оценуваат , анализираат и купуваат поединечни акции, индексните фондови се пасивно управувани.
Во суштина, ова значи дека тие се состојат од однапред избрана група акции што ретко, ако некогаш, се менуваат.
На пример, инвеститорот кој купи индексен фонд со цел да го одрази Индустрискиот просек Дау Џонс, на пример, ќе доживее движење на цените речиси совршено во синхронизација со котираната вредност на Индустрискиот просек Дау Џонс, кој го слуша на вечерните вести. Исто така, инвеститорот кој изградил позиција во индексен фонд со цел да го имитира S & P 500, во суштина, стекнува акции во сите петстотини компании што го сочинуваат тој индекс.
Индексни фондови не бараат корпоративна и финансиска анализа
Индексните фондови се идеални за оние кои немаат идеја како да ги оценат конкурентните предности на различни корпорации, да ги разликуваат билансот на успех од билансот на состојба или да пресметаат дисконтирани парични текови. Бидејќи ризикот специфичен за компанијата е разновиден, благодарение на десетици или стотици компании кои го сочинуваат секој од главните индекси, таквата анализа не е неопходна. Исто така, индексен фонд е економичен начин да се здобијат со стотици акции, притоа избегнувајќи илјадници долари во брокерски комисии кои инаку би резултирале.
Индексни фондови вообичаено имаат најниски стапки на разменување на фондови
Активно управуваните инвестициски фондови мора да платат менаџери на портфолио, аналитичари, претплата за претплата за истражување и слично.
Процентот на вкупните трошоци на фондот, вклучувајќи ги и неговите 12b-1 такси поделени со нејзините просечни нето средства е познат како сооднос на трошок . Бидејќи индексните фондови не се управуваат (и не бараат ниту еден од горенаведените трошоци), соодносот на трошоците е речиси нула во споредба со просечниот фонд. Тоа значи дека помалку од парите на инвеститорите одат за плаќање над главнина, компензација и трошоци за продажба. На долг рок, пониските трошоци поврзани со индексните фондови може да резултираат со значително подобрени перформанси.
Размислете за следново: А брз поглед на "Јаху финансии" открива просечен однос на трошоците за раст и заемни фондови за доход од 1,29%. Како резултат на тоа, околу 1.883 долари од секој 10.000 долари инвестирани во текот на десет години ќе одат во друштво на фондови во форма на трошоци. Споредете го тоа со фондот Vanguard 500, дизајниран за да го прикаже индексот S & P 500, кој може да се пофали со годишен трошок од само 0,12%, што резултира со десетгодишен надомест од 154 долари за секој вложен 10.000 долари.
Со други зборови, инвестирајќи во фондот Авангард, инвеститорот ќе има уште 1.724 долари повеќе за него. Сложена во текот на животниот век на инвестирање, разликата е значајна.
Индексот на инвестициски фондови најдобро функционира кога се спарува со долгорочни среднорочни трошоци
Во висина на пазарите на пазарите во 1920-тите, Индустрискиот просек Дау Џонс достигна врв од 381,17. Во 1932 година, Дау се урна на 42,22. Потребни се повеќе од триесет и три години (1929-1955) за да се врати на нивото од 1929 година. Поединец кој ги инвестирал сите свои пари на височина, чекал повеќе од три децении да се пробие дури и! Меѓутоа, ако тој започнал програма за просечно плаќање на доларот, тој би направил огромна сума пари благодарение на неговата значително пониска просечна цена на чинење од времето кога пазарот се вратил на претходното ниво. Во комбинација со реинвестирани дивиденди, тој би се скршил дури и за само неколку години, и до времето кога пазарот го достигнал своето поранешно ниво, направиле многу добро.
Недостатоците на индексот фондови
Сите инвестиции имаат свој сет на придобивки и недостатоци, и тоа вклучува индексни фондови. И покрај тоа што е одличен избор за многу инвеститори.