Временски стратегии за сите видови инвеститори
Кога станува збор за купување на заеднички фондови, сите инвестиции се форма на пазарен тајминг, дури и ако користите вработување стратегија за купување и одржување. На пример, кога ќе донесете одлука за купување на заеднички фонд, сте одбрале што да купите и кога да го купите. Истото важи и за продавачката страна - вие одлучувате која инвестиција ќе ја продавате, колку акции, и вие одлучувате за времето, без разлика дали свесно или не сте "време на пазарот" или не.
Како и со сите инвестициски стратегии и финансиски планови, постојат многу начини да се биде успешен. Вие само треба да најдете една или две стратегии кои работат за вас и да останете со нив. Еве 10 начини на пазарот на време со взаемни фондови, заедно со еден збор на претпазливост за времето на пазарот на крајот:
1. Надминување на најлошот непријател на инвеститорот
За парафразирање на легендарниот инвеститор, Бен Греам, најлошиот непријател на инвеститорот често е самиот. Можеби најголемата грешка што инвеститорот може да ја направи е да дозволи да бидат заслепени од штетните емоции, како што се стравот, алчноста, анксиозноста и желбата за контрола, што може да се минимизира или неутрализира од доблестите на смирението и трпеливоста. Кога ќе донесувате одлуки знаејќи дека е невозможно да се "надмине пазарот" и сфаќате дека резултатите не се често моментални, почнувате да ги намалувате шансите за правење лоши одлуки, кои обично се оние кои се базираат на емоции.
Овие лоши одлуки можат да потекнуваат од надворешни извори, како што се финансиските медиуми. Дали читате написи кои притискаат емотивни копчиња, како што се "Како да се збогатиме брзо со времето на пазарот"? Обидете се да ја задржите вашата потрошувачка на информации како што е можно повеќе базирана на факти. Но, ако чувствувате потреба да останете поврзани со веб-страница што сака да предизвика емоции, бидете сигурни дека ќе ја балансирате со друг извор кој е повеќе реалност.
2. Вредност vs раст vs индекс
Без разлика дали градите портфолио на заеднички фондови од нула или го барате најдобриот начин за зајакнување на изведбата на постоечкиот инвестициски микс, вие сте мудро да разберете каде што во пазарниот циклус стратегии за вредност и раст најдобро функционираат.
Стратегиите за раст ( фондови за раст на инвестициски фондови) , како што сугерира името, најчесто се вршат најдобро во зрелата фаза на пазарен циклус кога економијата расте со здрава стапка. Стратегијата за раст го одразува она што корпорациите, потрошувачите и инвеститорите ги прават истовремено во здравите економии - стекнување на повеќе повисоки очекувања за иден раст и трошење на повеќе пари за да го сторат тоа. Технолошките компании се добри примери овде, како и другите индустриски сектори, како што се енергијата или алтернативните области, како што се фондовите од благородни метали . Тие обично се вреднуваат високо, но можат да продолжат да ги надминуваат овие вредности кога е во ред околината.
Стратегии за вредности ( вредносни фондови ) обично го надминуваат растот и мешавината (индекс) за време на рецесивните средини. Помислете на 2002 кога "dot com меурот" целосно се распрснуваше, а растот беше зад аголот. Во поново време 2008 година, врвот на Големата рецесија, видов вредност доминира раст.
3. Најдобро време да се инвестира во акции со мали капки
Конвенционалната мудрост се меша кога е најдобро време да се инвестира во мали фондови. Некои велат дека најдобро се одвиваат во зголемувањето на каматните околности, но доминацијата со мала капа често може да се случи рано во економско заздравување, кога каматните стапки може да бидат релативно високи и да паѓаат. Разбирањето е дека малите компании можат да почнат да се враќаат во растечките економии побрзо од поголемите компании, бидејќи нивната колективна судбина не е директно поврзана со каматните стапки и другите економски фактори за да им помогне да растат. Како мал брод во водата, малите компании можат да се движат побрзо и да се движат попрецизно од големите компании што се движат како гигантски океански облоги.
4. Временска рамка со текови на заеднички фондови
Тековите на заеднички фондови, кои вообичаено се нарекуваат "текови на фондови", покажуваат како инвеститорите ги инвестираат своите пари во заеднички фондови.
Тековите се мерки на долари што влегуваат или излегуваат од заеднички фондови. Некои инвеститори ги користат тековите на фондот како водечки економски показател, што значи дека индиции за која насока економијата може да се движи во блиска иднина може да се добијат со набљудување како инвеститорите на инвестициски фондови инвестираат денес. Ако, на пример, тековите на фондот се позитивни - повеќе долари се влеваат во заеднички фондови отколку што излегуваат - инвеститорите може да го сметаат ова за знак дека економијата се движи во позитивна насока во блиска иднина.
5. Користење на заеднички фондови за мечка
Фондовите од пазарот на мечка се портфолија на заеднички фонд изградени и дизајнирани да заработат пари кога пазарот паѓа. За да го направите ова, носат пазарни фондови да инвестираат во кратки позиции и деривати, со што нивните приходи генерално се движат во спротивна насока на индексот на репер. Затоа, најдобро време да се користат средствата на пазарот за мечки е блиску до крајот на пазарот на бик или кога инвеститорот гледа силни докази за пазар на мечки .
6. Време на пазарот со сектори
Постојат неколку различни индустриски сектори, како што се здравствената заштита, финансиите и технологијата, и секој сектор има тенденција да прави добро во различни фази на економска експанзија и контракција. Поради тоа, можно е време на пазарот со секторски фондови или ЕТФ. Додека не постои будала доказ метод на тајмингот на берзата, додавајќи сектори во мали делови во инвестициско портфолио, како што се три или четири секторски фондови или ЕФТ распределени по 5% секој, всушност може да се додаде диверзификација (минимизирање на ризикот) и потенцијално да се зголеми портфолиото се враќа.
7. Моментум Инвестирање: Време и стратегија
Најчесто, а особено со взаемни фондови дизајнирани да ја освојат динамиката на инвестициската стратегија, идејата е "да се купи високо и да се продаде повисоко". На пример, менаџер на заеднички фонд може да бара акции за раст кои покажаа трендови за постојана апрецијација во цената со очекување дека трендовите на зголемување на цените ќе продолжат. Овој тајмингот обично е во последните фази на пазарот на бик, каде цените на акциите генерално се искачуваат повеќе од неколку години, а економскиот циклус се приближува до зрелите фази.
За повеќето инвеститори најдобриот пристап е да се користи фонд со кој се тргува со добар раст, како што е Vanguard Growth ETF (VUG) или активен фонд за раст, како што е Fidelity Growth Company (FDGRX).
8. Користење на распределба на тактички средства
Тактичкото распределба на средства е инвестициски стил, каде што трите основни класи на имот (акции, обврзници и пари) се активно избалансирани и прилагодени од страна на инвеститорот со намера да го максимизираат враќањето на портфолиото и да го минимизираат ризикот во споредба со репер, како што е индексот. Овој стил на инвестирање се разликува од оние на техничка анализа и фундаментална анализа со тоа што се фокусира првенствено на алокација на средствата и секундарно на избор на инвестиции.
Делот од овој стил на инвестирање што го прави тактичен е тоа што распределбата ќе се промени во зависност од преовладувачките (или очекуваните) пазарни и економски услови. Во зависност од овие услови и целите на инвеститорот, распределбата на одредено средство (или повеќе од едно средство) може да биде неутрално пондерирана, прекумерно пондерирана или недоволно пондерирана.
Важно е да се напомене дека распределбата на тактичките средства се разликува од апсолутниот тајмингот на пазарот, бидејќи методот е бавен, намерен и методичен, додека времето често вклучува почесто и шпекулативно тргување. Затоа распределбата на тактички средства е активен стил на инвестирање кој има пасивно вложување, купува и одржува квалитети бидејќи инвеститорот не мора да ги напушта типовите на средства или инвестициите, туку да ги менува тежините или процентите.
9. Користење на техничка анализа
Техничка анализа е техниката на тајминг на пазарот која е спорна со хипотезата за ефикасен пазар (EMH) во која се вели дека сите познати информации за инвестициски хартии од вредност, како што се акции, веќе се вклучени во цените на тие хартии од вредност. Затоа, нема количина на анализа може да му даде на инвеститорот предност пред другите инвеститори. Техничките трговци често ги користат графиконите за да ги препознаат неодамнешните модели на цени и тековните трендови на пазарот со цел да ги предвидат идните модели и трендови. Со различни зборови, постојат одредени шеми и трендови кои можат да им обезбедат на техничкиот трговец одредени знаци или сигнали, наречени индикатори, за идните пазарни движења. На пример, на некои модели им се даваат описни имиња, како што се "глава и рамења" или " чаша и рачка ". Кога овие пораки почнуваат да се обликуваат и се препознаваат, техничкиот трговец може да донесе одлуки за инвестирање врз основа на очекуваниот резултат на моделот или трендот.
10. Купи и држи стратегија
Да, дури и купување и одржување е форма на пазарен тајминг! Ако сметате дека секој пат кога ќе купите акции на акции, обврзници, взаемни фондови или ЕТФ, ќе го одберете времето и бројот на акции или износ на доларот, сте го одбрале купувањето! Иако голем дел од купувањето и задржувањето се смета за пасивно инвестирање, особено кога инвеститорите вработуваат филозофија со "тактика и го забораваат" со тактики како што се просечното плаќање на доларот , купувањето и задржувањето сеуште е временско, иако во најмала мера.
Тајмингот на пазарот обично има инвеститор кој купува и продава за пократки периоди со намера да купи по ниски цени и да продава по високи цени, додека купувањето и одржувањето обично вклучува купување во периодични интервали, без малку или без оглед на цената, за таа намена на држење за долги периоди.
Понатаму, инвеститорот кој купува и чува ќе тврди дека одржувањето за подолги периоди бара помалку честа трговија од другите стратегии. Затоа, трошоците за тргување се минимизирани, што ќе го зголеми вкупниот нето принос на инвестициското портфолио. Едноставно кажано, купувачите и инвеститорите веруваат дека "времето на пазарот" е повеќе прудентен стил на инвестирање од "тајмингот на пазарот".
Еден збор на претпазливост за времето на пазарот
Времетраењето на пазарот е инвестициона стратегија во која инвеститорот донесува одлуки за инвестирање, да купи или продаде хартии од вредност за инвестиции, врз основа на предвидувањата за иднината. Но, дали пазарното време е мудро? Прашањето за тоа дали временскиот распоред на пазарот е мудар за инвеститорот на инвестициски фонд може да се одговори со поставување на друго прашање: Дали е можно да се предвиди иднината? Краток одговор е "Не". Сепак, пазарниот тајмер верува дека е можно да се купуваат акции или заеднички фондови по високи цени и да се продаваат по ниски цени врз основа на нивната проценка на идната пазарна и економска активност.
Повеќето ќе се согласат дека тајмингот на пазарот може да биде возможен во кратки временски периоди, но потешко е да се предвидат доследно и прецизно предвидување на движењата на пазарот на акции во текот на долги периоди. Секако, може да се предвиди иднината, но тоа не значи дека предвидувањата ќе се остварат. За просечниот инвеститор, најдобрата стратегија е диверзифицирано портфолио на инвестициски фондови, долгорочно одржано. Градењето портфолио на инвестициски фондови најдобро се применува кога инвеститорот внимателно ги разгледа нивните инвестициски цели (т.е. временски хоризонт, финансиски цели) и толеранција за ризик (т.е. чувства или емоции за подеми и падови на берзата).
Општи услови: Информациите на оваа страница се дадени само за дискусија и не треба да се погрешат како инвестициски совет. Под никакви околности овие информации не претставуваат препорака за купување или продавање хартии од вредност.